Добро пожаловать в Shenzhen Mingjiada Electronics Co., Ltd.

Согласно последнему отчету «Foundry Quarterly Tracker», опубликованному компанией Counterpoint Research, во втором квартале 2024 года мировая литейная промышленность продемонстрировала высокие темпы роста: квартальная выручка увеличилась примерно на 9 % в последовательном исчислении и достигла значительного роста в 23 % по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. Такие впечатляющие показатели в основном объясняются продолжающимся ростом спроса в области искусственного интеллекта (ИИ).

В отчете отмечается, что резкий рост спроса на ИИ является ключевым фактором, способствующим росту доходов литейных заводов по сравнению с предыдущим годом. Примечательно, что, хотя предложение CoWoS (передовой упаковочной технологии) остается ограниченным, рынок возлагает большие надежды на расширение производственных мощностей CoWoS-L, что свидетельствует об огромном потенциале будущего роста в этой области.

Тем не менее, темпы восстановления спроса в сегменте, не связанном с производством искусственных интеллектов, выглядят более медленными. В частности, ожидается, что в третьем квартале 2024 года, когда традиционно наступает пиковый сезон, рынок смартфонов будет работать хуже, чем ожидалось. В то же время восстановление спроса в автомобильном и промышленном секторах также задержится.

Напротив, темпы восстановления рынков литейного производства и полупроводников в материковом Китае значительно выше, чем в остальном мире. Крупнейшие литейные предприятия материкового Китая, такие как SMIC и Hua Hong, не только отчитались о высоких квартальных результатах, но и дали позитивный прогноз на будущее. Эти производители достигли дна раньше, чем другие литейные предприятия со зрелыми узлами по всему миру, и общая загрузка производственных мощностей возросла до более чем 80 %, в основном благодаря тому, что клиенты без фабрик в материковом Китае раньше вступили в фазу корректировки запасов.

Благодаря высокому спросу на ускорители искусственного интеллекта, выручка TSMC за второй квартал 2024 года немного превысила ожидания, в результате чего компания повысила свой прогноз годовой выручки до середины 20 %. TSMC также прогнозирует сохранение напряженного соотношения спроса и предложения на рынке ускорителей искусственного интеллекта до конца 2025 или начала 2026 года и планирует в 2025 году как минимум удвоить мощности CoWoS, чтобы удовлетворить рыночный спрос. Кроме того, в отчете также отмечается, что в 2025 году, включая 3 нм и 5/4 нм, цены на передовые узлы литейного производства могут значительно вырасти.

Литейные заводы Samsung также выигрывают от предварительной сборки и пополнения запасов смартфонов, а доля рынка во втором квартале 2024 года останется на прежнем уровне - 13 %. Компания активно работает с заказчиками мобильных узлов и AI/HPC и ожидает, что ежегодный рост ее доходов будет опережать средние показатели по отрасли.

SMIC представила прогноз на третий квартал выше ожиданий благодаря продолжающемуся восстановлению рынка материкового Китая. Благодаря высокому спросу на такие приложения, как CIS, PMIC, IoT, TDDI и LDDIC, спрос на 12-дюймовые пластины SMIC продолжает расти, и ожидается, что консолидированные цены ASP будут соответственно увеличиваться. Компания с осторожным оптимизмом смотрит на будущий рост годовой выручки и ожидает, что загрузка производственных мощностей продолжит расти здоровыми темпами.

UMC, в свою очередь, добилась значительного квартального роста благодаря благоприятной ситуации с обменными курсами и сильной ценовой политике. Компания ожидает роста в среднем на одну цифру по сравнению с аналогичным периодом прошлого года в 3 квартале 2024 года и планирует сократить инвестиции в товарную продукцию, сосредоточившись на специализированных технологических областях, таких как 22-нм HV и 55-нм RF SOI/BCD, чтобы поддержать стабильное ценообразование и долгосрочный рост.

Компания Ge-X также продемонстрировала хорошие квартальные результаты: ее автомобильный бизнес последовательно рос благодаря новым заказам на разработку. Общий бизнес Ge-soft понемногу восстанавливается по мере того, как запасы на рынке смартфонов приходят в норму, а спрос стабилизируется на рынках коммуникаций и IoT, и эту тенденцию повторяют другие некитайские литейные компании с установленными узлами, такие как UMC.

Адам Чанг, аналитик Counterpoint Research, заключил: «Во II квартале 2024 года мировая литейная промышленность продемонстрировала высокую устойчивость, а ключевыми факторами роста стали спрос на ИИ и пополнение запасов смартфонов. Однако темпы восстановления спроса в полупроводниковой промышленности были неравномерными: передовые сегменты, такие как полупроводники с искусственным интеллектом, быстро росли, в то время как традиционные полупроводники отставали. Литейные предприятия материкового Китая добились более быстрого восстановления благодаря уникальной рыночной среде и спросу со стороны клиентов. В отличие от этого, темпы восстановления литейных предприятий за пределами материкового Китая были более медленными».